De AEX-index leed donderdag verlies door de vrees voor renteverhogingen, maar bij DNB heerst de vrees voor langdurige lage rente. Die zet de winsten van banken onder druk, constateert de toezichthouder uit onderzoek.
DNB deed een studie met vooruitblikkende scenario’s rond Nederlandse bankwinsten. Die zijn belangrijk voor financiële stabiliteit. ‘Gezonde banken zijn in staat voortdurend hun rol in het financiële stelsel te vervullen en beschikken over voldoende buffers om verliezen op te vangen. Winsten spelen daarbij een belangrijke rol, want die vormen de eerste buffer voor het opvangen van negatieve schokken.’ De winsten van Nederlandse banken zijn na de financiële crisis hersteld, onder meer dankzij het gunstige economische klimaat, waardoor kredietverliezen beperkt bleven, en forse kostenbesparingen. In 2020 zorgde de coronapandemie voor een forse daling van de winst. ‘En hoewel de winstgevendheid in 2021 weer herstelde, staan de netto rentebaten – de belangrijkste inkomstenbron – nog steeds onder druk door de lage rente.’
Rentabiliteit met bijna 3 procent omlaag
Voor ABN Amro, ING, Rabobank en De Volksbank is nu onderzocht wat de impact van het renteklimaat is in twee scenario’s: rentes die nog langer laag blijven en rentes die oplopen. ‘De impact van de scenario’s wordt onder andere bepaald door het vermogen van de banken om kostenbesparingen door te voeren en de gevoeligheid voor negatieve rente te verminderen.’ In het ‘Langdurig laag-scenario’ daalt de rentemarge van banken verder. ‘Als banken zich niet aanpassen, daalt de gemiddelde Return on Equity vanaf het pre-coronaniveau (7,8 procent) naar minder dan 5 procent. In dit scenario kunnen banken alleen bij vergaande aanpassingen hun RoE op peil houden.’
Gaat de rente omhoog, dan verwacht DNB dat inleenrentes van banken minder zullen stijgen dan uitleenrentes op de kredietportefeuille. ‘In het voor de banken meest optimistische scenario, waarin banken hun depositorentes stabiel houden, stijgt de gemiddelde RoE naar meer dan 10 procent. Wanneer depositorentes meer met de marktrente meestijgen, valt de RoE echter enkele procentpunten lager uit.’ Volgens DNB zijn winstdoelstellingen van banken van 5 tot 10 procent RoE plausibel. ‘Al zal dit – zeker wanneer de rente langer laag blijft – voor sommige banken een uitdaging zijn.’
Moeten we nu echt medelijden hebben met die instituten ? Mijn spaargeld gestald bij dergelijke banken, levert negatieve rente op ! De winsten zijn nog steeds erg hoog en de aandeelhouders hoor ik niet klagen.
Ik vindt dat we medelijden moeten hebben met deze banken, aandeelhouders en ook met de DNB en de ECB. Het is toch zielig dat zij zoveel miljoenen euro’s binnen harken en van de gekkigheid niet weten waar ze al die miljoenen euro’s aan uit moeten geven. Een aantal baden in het geld en hebben flinke villa’s en meer dan 2 sportwagens voor de deur en bouwen gigantische pensioenen op. Ja dat is best zielig en de arme gewone man dat werkt voor zijn centjes wordt al jaren aan alle kanten kaal geplukt door de vermogensrendementsheffing van een bevroren getal van 4% rente op papier en in het systeem dat niet mee steeg of daalden met het werkelijk rendement. De fiscus neemt een hap uit je al belaste bruto netto salaris en de bank hapt er een stuk uit. Wat een rechtvaardigheid.
Het huidige financiële stelsel is al jaren “op” en zal middels “The Great Reset (= 4e industriële revolutie)” compleet veranderd worden. Zij willen een digitale munt die volledig controleerbaar is. Om dit te bewerkstelligen dient het huidige financiële stelsel afgebroken te worden en daar is men al even mee bezig. Het nieuwe stelsel kent geen “cashgeld” en met een koppeling aan (in eerste instantie) “jouw gezondheid (zie in België; Helena van de ING bank)” verkrijgt men op termijn een complete inzage/sturing over de burgers. We gaan naar China 2.0!!